写于 2018-11-08 01:04:01| 国际永利娱乐平台| 澳门永利会官网

总之,美国的国家住房政策似乎漂泊不定:无舵,随着当时盛行的政治风的奇想,海洋潮汐的潮起潮落,无论他们在哪里,我们的目的地完全未知的案例:1月7日美国总统巴拉克•奥巴马(Barack Obama)宣布,联邦住房管理局(FHA)将其担保贷款中的抵押贷款保险费减少50个基点,从135%降至85%

这当然有资格作为一个善意的行为,明显的目标是合格的FHA借款人更加负担得起房屋和城市发展部(HUD)秘书长朱利安·卡斯特罗经常引用全国房地产经纪人协会估计,由于高抵押贷款保险,仅在2013年就有多达40万名信誉良好的借款人因房屋所有权而被定价成本秘书卡斯特罗认为,这些费用减少了0.05个百分点可以节省多达200万新的FHA b根据美国人口普查局的数据,美国房屋所有权水平在2014年第四季度下降至64%,这是二十年来最低水平,受影响最严重的美国人无疑是低至中等收入家庭,可能成为首次购房者,以及新兴的“千禧一代” - 18至35岁的美国人构成我们今天最大的年龄人口统计数据Moody's Analytics的估计表明,此费用减免可能会导致仅2015年就有45,000个新的和现有的房屋销售,2016年可能多达10万个房屋销售但是,在通往稳定的房屋所有权的道路上仍然存在许多困难和具有挑战性的问题需要深思熟虑,其中一些仅此行政行动的结果考虑以下因素:抵押担保市场的51%多数目前由房利美和房地美两个政府控制目前受联邦住房金融局(FHFA)监管控制的赞助企业(GSE)近年来,这两个组织都看到了前所未有的贷款担保费率上涨.FHA通常被认为可以保证信用评分较低的抵押贷款组合

因此,比Fannie Mae或Freddie Mac购买的贷款具有更高的可量化风险

2014年第3季度购买的Fannie Mae贷款的平均FICO信用评分为743;房地美2014年第3季度购买的投资组合的平均FICO评分几乎相同,为744 - 远高于全国平均水平687的水平

房利美和房地美是否应该相应降低其贷款担保费用

FHA的信用质量和费用如此不平衡意味着什么

美国纳税人可能无意中被迫承担更大程度的风险吗

毕竟,FHA产品完全由纳税人提供支持,不同于房利美和房地美购买的贷款,其中包含一定程度的私人资本风险分担FHA的新贷款来源将超过21%的峰值甚至更高的高点,鉴于其更合理的信用可获得性和更低的费用

对于源自“高成本地区”的贷款,目前贷款限额为625,500美元,FHA准备在未来几个月内做更多而不是更少的业务,其目标借款人几乎不能仅仅考虑那些相对微薄的手段

FHA抵押贷款保险费减少40%,真实地意味着资金严重不足的互助保险(MMI)基金

根据1934年的“国家住房法”授权,MMI旨在覆盖FHA借款人违约时的贷款人

国会要求MMI维持不低于现有FHA业务簿的2%的资本储备;这个水平目前为41%因此,从精算的角度来看,联邦住房管理局的财务状况是不稳定的,政府问责办公室已将该机构添加到面临重大财务困难的政府实体的“高风险名单”中

不能期望私营部门与具有低费用且没有实际资本要求的FHA产品竞争(这意味着他们不必像私人贷款人那样完全依赖自己的安全储备的力量;他们已经拥有你为此 - 纳税人) 正如房利美和房地美不断增加的担保费用并没有诱使私人贷款人重新回到房屋危机前的贷款水平,联邦住房管理局的最低费用也不会提到抵押贷款的减少FHA的保险费被广泛视为积极的一步 - 在全国辩论中有许多声誉良好的声音支持美国房屋所有权的未来代表银行家,房地产经纪人,备受瞩目的智库和社区的备受尊敬的团体活动人士都对最近的白宫宣布提出了不同程度的支持当人们提出合乎逻辑且不可避免的问题时,会出现问题:“接下来会发生什么

”在FHA溢价减少公告之后出现了许多复杂的考虑因素 - 没有简单的解决方案降低单边隔离的FHA抵押贷款保险费的决定应该得到对GSE担保费的高度保留

所有有关方面的一部分:从初次购房者到现在的房主,私人保险公司,白宫和美国国会,两个主要政党的领导人,美国纳税人以及其他任何读这一意见的人长期影响这个决定是在更广泛的房地产市场背景下仍然被打破的情况可疑,因为它们未知也许我们应该考虑以下常识性课程调整有关FHA抵押贷款保险费管理的决定应该充分考虑到类似的房利美(Fannie Mae)和房地美(Freddie Mac)的目标政策这三个组织目前合并为一个重要的组织大多数住宅抵押贷款市场,三者都是由美国纳税人 - 房利美和房地美通过联邦政府支持,以及FHA通过明确保证的方式支持当然,这需要HUD之间的密切协调和合作,白宫,FHFA,或许还有国会 - 一个看似新颖的想法再说一次,也许FHA可以将贷款限额从目前的625,500美元“高成本区域”例外减少到更符合其最初授权的水平

为符合条件的低收入和中等收入购房者提供50个基点,纳税人补贴的抵押贷款保险费减免仅适用于FHA,最终的经济利益应针对FHA原本打算在生态系统中帮助的那些购房者在美国住房问题上,有一件事情变得越来越清晰:改变负责任的所有年龄,信仰,肤色和收入水平的美国人的方式实现住房拥有权是严格的需要深思熟虑的解决方案的业务从长远来看,从一个极端到另一个极端的孤立和照顾做出的反叛反应从长远来看根本不是一件好事FHA抵押贷款保险费的减少听起来像是一个好主意,如果不是一个善意但是,人们不禁要问,“接下来会发生什么

”正如俗话所说,如果一个人没有真正的目的地,任何道路都会让你到达那里理想情况下,这句话不应该描述华盛顿对我们集体生活中房屋所有权和美国经济面临的最大挑战的战略主题吗有想要与HuffPost分享的信息吗

就是这样